来自 hg0088 2020-02-15 01:14 的文章

证监会就修订券商风控目标办理方法收罗看法 拟

  摘要

  日前,中国证监会就修订《证券公司风险控制目标办理方法》及配套规矩(以下简称《方法》及配套规矩)向社会地下收罗看法。

  2006年7月,中国证监会宣布《方法》,确立了以净成本为中间的证券公司风险控制目标制度。2008年6月,对《方法》停止了修订。最近几年来,以净成本为中间的风险控制目标制度在催促证券公司增强风险办理、保证证券行业整体继续稳健运转中发扬了积极感化。但随着证券公司组织架构、营业产品愈来愈多元,相干风险类型日趋复杂,现有风险控制目标制度曾经难以适应新形式下风险办理的需求。有需要对《方法》停止修改完美,以晋升风险控制目标的继续有效性,促进证券公司继续动摇安康开展。

  此次《方法》修订,一方面在保持整体框架不变基础上,对不适应行业开展需求的具体规矩停止调剂;另外一方面,联合行业开展的新形式,经过改良净成本、风险成本准备计算公式,完美杠杆率、活动性监管等目标,明确逆周期疗养机制等,晋升风控目标的完备性和有效性。

  此次《方法》修订的主要内容有以下六个方面:

  一是改良净成本、风险成本准备计算公式,晋升资实质量和风险计量的针对性。将净成本辨别为中间净成本和隶属净成本,将金融资产的风险调剂一致归入风险成本准备计算,不再重复扣减净成本。将按营业类型计算全部风险成本准备调剂为依照市场风险、信用风险、操风格险等风险类型辨别计算。调剂后的净成本和风险成本准备更契合证券公司展开综合运营的风险控制的抱负需求,但其计算范围及规范已爆发较大年夜变更,目标值不具有汗青可比性。

  二是完美杠杆率目标,提高风险掩饰的完备性。将原有净资产比负债、净成本比负债两个杠杆控制目标,优化为一个成本杠杆率目标(中间净成本/表内外资产总额),并设定不低于8%的监管请求。

  三是优化活动性监控目标,强化资产负债的克日婚配。将活动性掩饰率和净动摇资金率两项活动性风险监管目标由行业自律规矩上升到我会部分规章层面。

  四是完美单一营业风控目标,晋升目标的针对性。调剂权益类证券计算口径、将衍生品辨别权益类和非权益类衍生品,吞并融资类营业计算口径等。

  五是明确逆周期疗养机制,晋升风险控制的有效性。明确了我会可依据证券公司分类监管、行业风险和市场状况,对相干目标的具体计算比例进举静态调剂的准绳性请求。

  六是强化单方面风险办理请求,晋升风险办理水平。请求证券公司从制度建立、组织架构、人员装备、系统建立、目标系统、应对机制等六个方面,增强单方面风险办理。